近日，多地中小银行密集下调存款利率。
自中国人民银行（以下简称“央行”）5月7日实施降准降息政策后，包括哈密市商业银行、聊城沪农商村镇银行、海伦惠丰村镇银行等在内的多家中小银行迅速响应，陆续下调存款利率。其中，部分银行的长期限定期存款产品利率已跌破2%关口，这一调整标志着多数中小银行的定期存款利率全面迈入“1时代”。
中小银行下调存款利率
4月以来，数十家银行下调了存款利率，主要是中小银行补降存款利率。部分银行在短时间内多次调整存款利率。调整后，市场上利率在3%以上的高息存款难觅，部分银行各期限存款利率都在2%以下。
福建华通银行近期多次下调存款利率。该行公告称，自5月10日起将1天期、7天期个人通知存款挂牌利率分别调整为0.8%、1.0%。定存利率方面，继4月13日起下调存款利率后，该行自4月21日起继续调整存款利率，将三年期个人定期存款挂牌利率由2.7%下调至2.45%，将五年期个人定期存款挂牌利率由2.6%下调至2.5%。
5月8日，哈密市商业银行执行了新的存款挂牌利率，其中，个人整存整取1年期、2年期、3年期、5年期存款利率分别降至1.5%、1.6%、1.8%、1.85%，下降幅度为10个基点至15个基点。
5月10日，聊城沪农商村镇银行、海伦惠丰村镇银行也调整了人民币存款挂牌利率水平。未调整前，聊城沪农商村镇银行2年期、3年期、5年期存款利率分别为2.1%、2.16%、2.16%，调整后该行长期限定期存款利率均进入“1时代”，分别为1.89%、1.98%、1.98%。海伦惠丰村镇银行5年期整存整取利率暂未调整，仍为1.9%；1年期、2年期、3年期则分别下调至1.8%、1.85%、2.05%，降幅均为5个基点。
此次调整力度显著，部分银行中长期存款利率陆续向“1时代”靠拢。事实上，自今年4月份以来，已有多家中小银行陆续下调存款利率。进入5月份，这一调整节奏进一步加快，部分银行自4月份启动本轮利率调整周期以来，已累计四次调降存款利率。
存5年不如存3年？
值得关注的是，在银行密集降息的同时，多家银行中长期存款利率出现了明显的“倒挂”。
融360数字科技研究院数据显示，今年3月，银行整存整取3年期定期存款平均利率为2.042%，而5年期平均利率仅为1.883%，分别环比下滑1.3基点、2.5基点。
此外，还有银行出现了5年期定期存款利率低于1年期存款利率的情况。招商银行App显示，目前该行“灵动存”产品1年期存款利率为1.6%，而存3年和5年的利率分别仅为1.50%、1.55%。
实际上，不仅仅是定期存款，大额存款产品利率也呈现出相似的“倒挂”现象。根据融360数字科技研究院数据，2025年3月，银行发行的大额存单3年期平均利率为2.197%，5年期平均利率仅为2.038%。其中，5年期大额存单平均利率较上月下降11.25BP，而其他期限的平均利率均有所上涨。
东方金诚金融业务部执行总监李柯莹对记者表示，此次中小银行密集调降利率主要是因为银行净息差持续承压。2024年四季度，城商行和农商行净息差已分别降至1.38%和1.73%的历史低位。中小银行此次调降存款利率直接响应央行降准降息组合拳，旨在降低银行资金成本，缓解净息差收窄压力，为后续贷款让利实体经济腾挪空间。
万联证券研究报告显示，本次降息是利率中枢的普降，将带动社会综合融资成本稳中有降，预计后续存款利率调降或跟进，以缓解银行净息差压力。
上海金融与法律研究院研究员杨海平表示，央行实施降准降息等货币政策后，全国性银行新一轮集体下调存款利率的可能性上升。
“未来一段时间，市场利率仍然处于下行趋势，存款利率还有可能继续下降。”杨海平建议，对于普通储户而言，应积极调整个人资产配置策略：一是要充分认识到高收益资产趋于消失或者资产低收益率的必然性和持续性，避免因盲目追求高收益而踩雷；二是调整存款的期限结构，抢抓商业银行利率较高存款产品投放窗口期，跨行分散存款；三是搭建适合自己的投资组合，以一定比例的保险产品为打底资产，分散投资于具有不同流动性、收益性、安全性特征的理财产品。
（羊城晚报•羊城派综合自证券日报、半岛都市报、中国证券报、金融时报、红星新闻）